央行取消金融機構(gòu)貸款利率下限，標(biāo)志著利率市場化進入攻堅階段。存款利率市場化是下一步利率市場化改革的核心，建立存款保險制度則是推進存款利率市場化必要條件。以目前看，存款保險制度推出步伐有望加快，年內(nèi)可望成行。
首先，推出存款保險制度是保證金融穩(wěn)定重要條件。現(xiàn)階段，銀行收入來源依然主要依賴?yán)⑹杖�。這意味著，在利率市場化后，短期內(nèi)銀行利差收窄及流動性管理可能會受到?jīng)_擊，銀行將面臨較大的挑戰(zhàn)和風(fēng)險。如不能建立相應(yīng)的存款保險體系和問題銀行退出機制，一些經(jīng)營不善的銀行破產(chǎn)倒閉風(fēng)險加大，可能由此產(chǎn)生“多米諾骨牌效應(yīng)”，造成整個金融體系動蕩。因此，建立合理的存款保險制度是推進利率市場化、保證金融安全的重要制度保障。
其次，存款保險制度是推進金融領(lǐng)域改革的重要基礎(chǔ)建設(shè)。顯性的存款保險制度和國家對銀行的隱性擔(dān)保的區(qū)別在于，隱形擔(dān)保無法將存款人保護和對銀行的保護區(qū)分開來，國家對銀行承擔(dān)無限責(zé)任。從國內(nèi)看，由于沒有存款保險制度，導(dǎo)致在處置金融機構(gòu)破產(chǎn)、重組等問題時存在很大不確定性。建立存款保險制度，為銀行業(yè)提供公平競爭環(huán)境，民營資本才能進入，經(jīng)營不善的金融機構(gòu)才能退出。存款保險制度將推動中小金融機構(gòu)發(fā)展。
再次，當(dāng)前建立存款保險制度具有緊迫性。未來我國經(jīng)濟增速將有所降低，資本流入速度將減緩，金融體系運行風(fēng)險可能增加。在宏觀環(huán)境相對較好的時期建立這一制度，對防范不確定風(fēng)險比較有利。
目前，存款保險制度相關(guān)制度論證基本成熟。有關(guān)部門和金融機構(gòu)應(yīng)加速在相關(guān)問題上達成共識，推進這一制度確立，主要包括以下幾點：
一是大銀行加入存款保險制度應(yīng)不容爭議。與中小銀行相比，盡管大銀行總體經(jīng)營實力相對較強，但不能完全排除出現(xiàn)風(fēng)險的可能。大銀行如出現(xiàn)風(fēng)險，顯然不能完全由國家承擔(dān)其經(jīng)營失敗的損失，應(yīng)首先尋求市場化解決機制。從國際經(jīng)驗看，解決大銀行風(fēng)險應(yīng)有三道防線。首先，應(yīng)考慮由股東吸收其風(fēng)險損失；其次，存款保險制度這一市場化風(fēng)險解決機制及時介入，穩(wěn)定市場信心；最后，當(dāng)市場機制不足以覆蓋風(fēng)險時，央行可通過及時擴張資產(chǎn)負債表化解風(fēng)險。在大規(guī)模風(fēng)險來臨時，存款保險制度雖然不能包打天下，但它能通過市場化機制防范和疏導(dǎo)風(fēng)險。切斷風(fēng)險積累鏈條，改變風(fēng)險處置方式。
二是探討我國需要什么樣的存款保險制度。目前，國際上的存款保險制度主要有三種類型：一是“單一付款箱型”，只負責(zé)賠付儲戶存款，這以英國為代表；二是“風(fēng)險最小化型”，除負責(zé)賠付外，還具備對銀行重組甚至監(jiān)管等廣泛的功能，這以美國為代表；三是“中間型”，其功能介于前兩者之間，以日本為代表。
從國際經(jīng)驗看，“單一付款箱型”已被證明是失敗的。許多從“單一付款箱型”起步的國家后來大多轉(zhuǎn)向“中間型”或“風(fēng)險最小化型”。在存款保險制度設(shè)計中，應(yīng)借鑒有限賠付、差別費率和早期糾正機制等國際存款保險制度實踐中較為成熟的做法。應(yīng)考慮賦予存款保險機構(gòu)履行職責(zé)所必需的職能，包括適度的風(fēng)險監(jiān)測和風(fēng)險處置職能，強化對制度參與各方的激勵和約束。（記者 任曉）
